如果关注数字资产市场，那么现在可能已经了解DeFi。DeFi，即去中心化金融，是一种基于分布式账本的新兴金融技术，可以让用户省去许多与传统金融服务相关的中介。

可能还听说过“许可DeFi”，这是一种更新的发展，为金融机构引入了更高的安全性和监管清晰度。最近，Aave发布了其许可的DeFi协议Aave Arc，其中Fireblocks是该协议的第一个活跃白名单。

但究竟什么是许可DeFi，它与DeFi的标准定义有何不同？两者之间有几个关键区别，因此了解这些区别以及它们如何影响长期战略非常重要。

让我们来看看这两种模型之间的异同，这样就可以使用所需的知识参与DeFi空间，从而安全有效地实现利润最大化。

无需许可的DeFi

DeFi的核心是基于安全的分布式账本，类似于加密货币使用的账本。这是一种独特的无需许可的资产交互方式，使任何用户都可以在没有中介的情况下探索金融服务的好处。

使用区块链技术，DeFi可以消除中央机构对货币、金融产品和金融服务的控制。它还可以消除银行和其他金融公司使用其服务收取的费用，使用户能够将钱存放在数字钱包中而不是将其存放在银行中，并在几分钟甚至几秒钟内转移资金。

任何拥有互联网连接的人都可以使用 DeFi，而无需任何中央机构的批准。DeFi的最终目标是从金融交易中移除第三方和遗留审批系统。

近年来，DeFi的受欢迎程度呈爆炸式增长，今天的总锁定价值 (TLV) 约为1000亿美元，高于一年前的150亿美元。到2022年底，TLV预计将超过8000亿美元。但尽管DeFi目前锁定了巨大的价值，但由于缺乏对企业级风险管理和监管不确定性的支持，该市场在很大程度上仍未被机构开发。

许可的DeFi 

出于安全考虑，一些机构对进入DeFi领域犹豫不决。根据Elliptic关于DeFi的报告（“监管、合规和DeCrime的增长”），DeFi用户和投资者遭受了超过120亿美元的损失。

除了安全问题外，由于缺乏监管明确性，机构也可能不确定是否要探索DeFi。

Permissioned DeFi旨在通过为金融机构提供参与DeFi的方式来解决这些问题，同时优先考虑安全性、合规性和法规。一般来说，许可协议可以提供DeFi的去中心化优势，同时允许许可（白名单）更加集中。 这种方法增强了KYC和AML流程的能力。

今天，Aave通过Aave Arc提供了第一个完全许可的DeFi协议。作为Aave Arc的第一个白名单者，Fireblocks拥有批准KYC和白名单机构参与Aave Arc进行供应和借贷的独家网关。Fireblocks已经将该协议的众多平台列入白名单，包括Anubi Digital、Canvas Digital、CoinShares、GSR和Celsius。

如何访问无许可和许可DeFi 

如果组织正在考虑使用DeFi，Fireblocks可以提供帮助——无论对完全去中心化金融、许可DeFi或两者感兴趣。

Fireblocks允许机构访问DeFi应用程序以进行交易、借贷和质押。我们的DeFi平台提供企业级保护和完全可定制的治理和策略控制，使组织可以轻松地深入DeFi而不会危及安全性。许多机构已经在使用Fireblocks在去中心化交易所进行交易，并在任何协议中实施质押和收益农业策略。通过Fireblocks访问DeFi的方式有以下三种： 

• Fireblocks DeFi API 
• DeFi浏览器扩展
• Native WalletConnect集成 

Fireblocks还可以直接从我们的安全钱包基础设施访问第一个获得许可的DeFi市场Aave Arc。通过所需的KYC/KYB验证、AML监控以及企业级安全和治理，这代表了访问许可DeFi的最安全、最有效的方式。

原文链接：https://www.fireblocks.com/blog/defi-vs-permissioned-defi/

---煤油灯科技victorlamp.com翻译整理---